算力基礎設施行業供需分析報告的主要分析要點是:
1)算力基礎設施行業產能/產量分析。是指統計分析生產者在某一特定時期內,可生產出的商品總量以及已生產出的商品總量;同時分析這一時期內算力基礎設施行業產能/產量結構(區域結構、企業結構等)。
2)算力基礎設施行業進出口分析。是指統計分析同上時期內算力基礎設施行業進出口量、進出口結構、以及進出口價格走勢分析。
3)算力基礎設施行業庫存及自用量等分析。
4)算力基礎設施行業供給分析。市場供給量不等於生產量,因為生產量中有一部分用於生產者自己消費,作為貯備或出口,而供給量中的一部分可以是進口商品或動用貯備商品。
5)算力基礎設施行業需求分析。是指統計分析上述時期內下游市場對算力基礎設施行業商品的需求總量分析;同時分析這一時期內下遊行業需求規模、需求結構以及需求總量的區域結構等。
6)算力基礎設施行業供給影響因素分析。包括價格因素、替代品因素、生產技術、政府政策以及下遊行業發展等。
7)算力基礎設施行業需求影響因素分析。包括可支配收入改變、個人喜好的改變、借貸及其成本、替代品和互補品的價格轉變、人口數量和結構、對將來的預期、教育程度的改變等。
算力基礎設施行業供需分析報告是基於經濟學中有關供需關係理論為基礎的分析成果。算力基礎設施行業市場供給是指生產者在某一特定時期內,在每一價格水平上願意並且能夠提供的一定數量的商品或勞務;算力基礎設施行業市場需求指的是下游有能力購買,並願意購買某個具體商品的欲望,顯示的是其它因素不變的情況下,隨著價格升降,某個體在每段時間內所願意買的某商品的數量。
天風證券研報指出,海外AI進展不斷,國內同時持續追趕,未來AI應用的普及與蓬勃發展將帶動算力投入的持續性,AI算力基礎設施持續受益。持續重視AI核心公司的投資機會:海外線AI核心方向如光模塊和光器件、液冷等領域值得重視;此外國產算力線如國產伺服器,交換機,AIDC、液冷等方向核心標的建議積極關注。個股可關註:英維克、紫光股份等。