中國報告大廳網訊，自2019年資管新規落地以來，銀行理財行業加速轉型，以差異化競爭和長期價值創造為核心。作為國內首家由外資控股的合資理財公司，某理財機構憑藉全球投資經驗與本土化戰略，在成立四年內實現資產管理規模突破400億元，並成為養老金融領域的標杆企業。其發展路徑不僅展現了資管高質量發展的行業趨勢，也為市場提供了兼具穩健性與創新性的財富管理解決方案。

  一、投資管理能力驅動規模躍升

  中國報告大廳發布的《2025-2030年中國理財行業發展趨勢及競爭策略研究報告》指出，自2021年首隻產品募集近25億元以來，該公司通過構建覆蓋固收、權益、混合等八大產品體系，累計發行產品達288隻，資產管理規模在四年間實現翻倍增長。截至當前季度末，其到期固收封閉式理財產品達標率高達99%，養老理財試點產品的年化收益率超過5%。這一成績的背後是公司持續強化的投資管理能力：通過整合全球策略與本土實踐，將系統化主動權益投資（SAE）等成熟方法論引入產品設計，並依託股東方資源搭建了高效的風險管理體系。

  二、差異化戰略構建發展新格局

  在夯實低風險產品基本盤的同時，該公司積極拓展特色領域。其「以正合，以奇勝」的戰略中，「正」指深耕固收市場——目前人民幣固收類產品占比達70%，並持續通過團隊優化和策略多元化提升收益穩定性；「奇」則聚焦海外配置、多資產組合及養老金融等差異化賽道。例如，其外幣產品占資產管理規模的20%，通過跨境投資分散風險；在個人養老金業務中，則針對不同風險偏好設計了權益類資產占比5%-10%的產品矩陣，實現年化收益率超4%的穩健表現。

  三、養老金融布局：長期價值與社會責任並重

  憑藉股東方在全球養老資管領域的深厚積澱，該公司成為國內唯一兼具「養老理財試點」和「個人養老金業務」資質的合資機構。其發行的10年期封閉式養老產品通過動態資產配置，在控制回撤的同時捕捉長期收益潛力；而針對個人養老金需求推出的穩健型產品，則通過低波動策略滿足大眾投資者的安全性訴求。截至當前季度末，上述產品的市場反饋驗證了「養老資金長線投資」的可行性。未來，該公司計劃聯合母行開展全國性養老金融調研，並借鑑海外經驗形成行業白皮書，進一步推動養老理財服務的普惠化與專業化。

  四、渠道拓展與生態協同：從母行外延至全市場

  在渠道建設方面，公司突破單一依賴母行的局面，2025年3月首次將產品引入第三方銀行渠道。未來將進一步篩選適配性高的合作機構，擴大市場覆蓋面。同時，其「全球視野深耕本土」的戰略持續深化：通過股東方的跨境資源聯動，挖掘另類資產與多策略組合的投資潛力；依託母行在系統、託管和客戶洞察方面的支持，構建更高效的財富管理生態。

  總結

  從規模突破到產品創新，再到養老金融的戰略縱深布局，該公司的發展軌跡印證了資管行業高質量轉型的核心邏輯——以客戶需求為導向，以投資能力為根基，以差異化競爭破局。在當前市場波動加劇的背景下，其通過固收壓艙石與多資產組合的平衡配置、長期養老產品的持續深耕，不僅滿足了投資者對穩健收益的需求，更展現了合資理財公司在全球化經驗本土化落地中的獨特價值。未來，隨著渠道網絡的擴展和產品矩陣的完善，該公司有望成為資管行業創新發展的新標杆，為市場提供更多元化的財富管理選擇。